Как заработать на акциях физическому лицу: способы, риски, налоги в 2026 году

Акция – это ценная бумага, которая подтверждает долю владельца в компании. Акционер получает право на участие в управлении (для обыкновенных акций), на получение дивидендов (если они объявлены) и на часть имущества при ликвидации компании.

Цена акции меняется каждый торговый день под влиянием финансовых результатов бизнеса, новостей, процентных ставок и ожиданий участников рынка.

Прибыль инвестора складывается по формуле:

Доход = (цена продажи – цена покупки) + дивиденды – комиссии – налоги

Пока акции не проданы, рост цены остается «бумажной» прибылью. Реальный финансовый результат фиксируется в момент продажи или при получении дивидендов.

Рост стоимости акций

Инвестор покупает бумаги дешевле и продает дороже. Это основной способ заработка для долгосрочных инвесторов.

Дивиденды

Часть компаний распределяет прибыль между акционерами. Размер и периодичность выплат зависят от решения совета директоров и собрания акционеров. Дивиденды могут быть сокращены или отменены – это право, а не обязанность компании.

Активная торговля (трейдинг)

Частые сделки на колебаниях цены. Этот способ требует опыта, времени и повышенного контроля рисков. Для начинающих инвесторов долгосрочный подход обычно подходит больше.

Физическое лицо не может купить акции напрямую на бирже. Для этого требуется посредник – брокер, имеющий лицензию Банка России.

Критерии выбора брокера:

     🟡 наличие действующей лицензии Банка России (проверяется в реестре участников финансового рынка на сайте ЦБ РФ);

     🟡 размер комиссий за сделки (каждый брокер устанавливает свои тарифы);

     🟡 стоимость депозитарного обслуживания (некоторые брокеры включают его в тариф, другие взимают отдельную плату);

     🟡 удобство мобильного приложения;

     🟡 доступ к рынкам и инструментам.

Типы счетов для инвестирования:

     🟡 брокерский счет – подходит для обычных инвестиций без специальных налоговых льгот;

     🟡 индивидуальный инвестиционный счет (ИИС-3) – может давать налоговые преимущества при соблюдении минимального срока владения счетом.

Приобретение акций: пошаговая инструкция 

Порядок покупки акций:

1. Выбрать брокера с лицензией Банка России.
2. Пройти идентификацию (онлайн, через Госуслуги или в офисе).
3. Открыть брокерский счет или ИИС.
4. Пополнить счет с банковской карты или по реквизитам.
5. Найти нужные бумаги в приложении брокера по названию или тикеру.
6. Изучить цену, размер лота и параметры сделки.
7. Купить акции.
8. Проверить, что сделка исполнена и бумаги отражены в портфеле.

Начинающему инвестору не стоит выбирать бумаги только по новостям, советам знакомых или популярности в социальных сетях. Следует опираться на объективные критерии: бизнес компании, ее финансовые показатели, долговую нагрузку, дивидендную политику и ликвидность бумаг.

Ключевые параметры для оценки акций:

     🟡 выручка и прибыль – стабильный рост на протяжении нескольких лет;

     🟡 долговая нагрузка – умеренный долг, который компания обслуживает без проблем;

     🟡 дивидендная политика – прозрачные правила, регулярные выплаты;

     🟡 ликвидность – высокий объем торгов, бумагу легко купить и продать;

     🟡 мультипликатор P/E – показывает, за сколько лет компания окупит свою стоимость (чем ниже показатель относительно конкурентов, тем лучше).

Если выбрать отдельную компанию сложно, можно использовать биржевой паевой инвестиционный фонд (БПИФ), который содержит набор акций разных компаний. Это снижает риск ошибки при выборе одного эмитента.

Фактическая доходность инвестора всегда ниже «бумажной» из-за комиссий и налогов.

Виды обязательных расходов:

     🟡 комиссия брокера – процент от суммы каждой сделки;

     🟡 биржевой сбор – комиссия Московской биржи за проведение сделки;

     🟡 депозитарное обслуживание – плата за хранение и учет ценных бумаг;

     🟡 налог на доход от продажи ценных бумаг;

      🟡 налог на дивиденды.

Ставки НДФЛ в 2026 году (для операций с ценными бумагами):

     🟡 13% – для части базы до 2,4 млн рублей;

     🟡 15% – для части базы от 2,4 до 5 млн рублей;

     🟡 18% – для части базы от 5 до 20 млн рублей;

     🟡 20% – для части базы от 20 до 50 млн рублей;

     🟡 22% – для части базы свыше 50 млн рублей.

Для дивидендов применяются ставки: 13% для части совокупной дивидендной базы до 2,4 млн рублей и 15% для части сверх этой суммы.

В большинстве случаев брокер выступает налоговым агентом и удерживает НДФЛ автоматически. Инвестору не требуется самостоятельно рассчитывать и перечислять налог, если все операции проходят через одного российского брокера.

Как законно снизить налоговую нагрузку

Льгота на долгосрочное владение (ЛДВ). Если инвестор владеет акциями российских компаний более 3 лет, он освобождается от уплаты НДФЛ с прибыли от их продажи. Максимальный размер вычета – 3 млн рублей за каждый полный год владения.

ИИС-3. Индивидуальный инвестиционный счет третьего типа позволяет получить налоговый вычет при соблюдении минимального срока владения счетом.

Перенос убытков. Если в прошлые годы инвестор получил убыток, он может учесть его при расчете налоговой базы текущего года (для этого требуется подать декларацию 3-НДФЛ).

     🟡 рыночный риск – фондовый рынок в целом может снижаться 

     🟡 риск конкретной компании – бизнес может столкнуться с убытками или судебными разбирательствами;

     🟡 валютный и санкционный риск – изменение курса валют или введение ограничений влияют на финансовые результаты;

     🟡 низкая диверсификация – концентрация средств в одной компании или одном секторе;

     🟡 эмоциональные решения – паника при падении рынка или эйфория при росте.

Можно ли заработать на акциях с небольшой суммы?

Да. Минимальная сумма зависит от цены конкретной акции и размера лота. Результат зависит от дисциплины, срока инвестирования и стратегии.

Можно ли купить одну акцию?

Да, если размер лота по этой бумаге составляет одну штуку. Для многих акций российских компаний лот равен одной акции.

Где физическому лицу безопаснее покупать акции?

Через брокера с действующей лицензией Банка России. Проверить наличие лицензии можно в реестре участников финансового рынка на сайте ЦБ РФ.

Что выбрать новичку: отдельные акции или фонды?

Если нет опыта в анализе компаний, биржевые паевые инвестиционные фонды (БПИФ) часто проще и безопаснее. Фонд включает акции нескольких компаний, что снижает зависимость от результатов одного эмитента.

Заработок на акциях возможен, но он требует понимания инструмента, терпения и дисциплины. Основные способы получения дохода – рост стоимости бумаг и дивиденды. Для начинающего инвестора предпочтительнее долгосрочный подход с диверсификацией портфеля и регулярными покупками, а не попытки угадать краткосрочные колебания рынка.

Перед покупкой акций следует определить цель и срок инвестирования, оценить допустимый уровень риска, выбрать лицензированного брокера и изучить его тарифы. Важно помнить, что акции не являются защищенным инструментом – их стоимость может снижаться, а дивиденды могут быть отменены. Ни один метод анализа не гарантирует прибыль.

^{Статья носит исключительно справочно-информационный характер и не является рекламой или инвестиционной рекомендацией. Указанные налоговые ставки и условия актуальны на июнь 2026 года. Актуальную информацию рекомендуется уточнять у брокера и в актуальной редакции Налогового кодекса РФ.}