В 2025 году число МФО на рынке сократилось до минимума

Согласно данным Центробанка, в I квартале 2025 года число действующих компаний снизилось на 3% относительно предыдущего квартала и на 11% относительно I квартала 2024 года. По состоянию на 2 июня 2025 года в реестре Банка России значится 869 действующих МФО. В I квартале из реестра были исключены 39 МФО, во II (эти данные еще не учтены в обзоре) — также 39 компаний. Вероятно, тенденция к снижению числа игроков рынка сохраняется. Из общего числа МФО, покинувших реестр в 2025 году (78), две не продержались на рынке и года. Но есть и долгожители — 13 исключенных компаний просуществовали более 10 лет.

В обзоре регулятора отмечается, что в отрасли наблюдается консолидация, обусловленная в том числе тем, что значительная часть мелких компаний в текущих условиях несет убытки или работает с низкой рентабельностью. В I квартале доля 20 крупнейших компаний в выдаче достигла 62%, что является многолетним максимумом, отметили в ЦБ РФ.

Чистая прибыль отрасли по итогам I квартала 2025 года составила 13 млрд рублей, снизившись на 8% по сравнению с аналогичным периодом 2024-го. Треть компаний получила убыток. На этом фоне МФО ищут дополнительные источники дохода. Один из них — непрофильные направления деятельности. За первые три месяца 2024 года поступления от них сформировали около 25% совокупных доходов отрасли. Наиболее часто предлагаемые МФО дополнительные услуги — это страховые продукты, расширенные пакеты обслуживания и телемедицина. Несмотря на то что микрофинансисты активно продают клиентам допуслуги, доля жалоб в ЦБ на их навязывание снижается — 4% среди прочих жалоб в I квартале 2025 года против 4,9% в I квартале 2024-го.

Вместе с сокращением числа игроков рынка и их прибыли отмечается общее охлаждение сектора микрофинансового кредитования. Всего в I квартале 2025 года МФО выдали займов на 497 млрд рублей. По сравнению с предыдущим кварталом объем выдачи сократился на 1%, сокращение произошло впервые с IV квартала 2022 года.

Основные причины снижения:

• сокращение выдачи в сегменте предпринимательского финансирования (выдача займов физлицам продолжала медленно увеличиваться);
• существенное повышение процентных ставок по наиболее популярным продуктам МФО;
• сохранение действия жестких макропруденциальных ограничений на выдачи заемщикам с высокой долговой нагрузкой.

Общий портфель займов МФО (основной долг по выданным займам) в I квартале достиг 688 млрд рублей. Квартальный прирост составил 10%, годовой — 46%. Основной вклад в прирост портфеля по-прежнему вносят МФО, которые входят в финансовые группы с крупнейшими банками, маркетплейсами и расчетными небанковскими кредитными организациями (банковские и квазибанковские МФО).

Основная часть займов МФО по-прежнему предоставляется физическим лицам в средне- и долгосрочных (IL, Installment loans) сегментах. В I квартале 2025 года доля займов IL выросла до 66% и обновила исторический максимум, а доля краткосрочных займов (PDL) существенно не изменилась. Сумма выданных IL-займов за первые три месяца текущего года составила 330 млрд рублей, PDL — 102 млрд. Средний размер займа IL достиг 28,9 тыс. рублей, в сегменте PDL он составляет 10,1 тыс. рублей. 

Выдачи POS-займов — на покупку товаров в торговых точках — немного снизились из-за постепенного охлаждения потребительского спроса. В I квартале 2025 года клиенты МФО оформили POS-займы на сумму 32 млрд рублей (-10% в квартальном выражении и +12% в годовом), что по-прежнему выше показателей I–III кварталов 2024 года. Средний размер займа POS обновил исторический максимум и составил 42,5 тыс. рублей.

Выдачи в сегменте предпринимательского микрофинансирования немного снизились вследствие сезонного сжатия спроса со стороны компаний — поставщиков маркетплейсов. Всего в I квартале текущего года МФО предоставили клиентам из сегмента МСП займы на 33 млрд рублей (-25% в квартальном выражении и +29% в годовом). При этом количество заемщиков выросло, в связи с чем средний размер займа индивидуальным предпринимателям за квартал снизился с 0,9 до 0,7 млн рублей, а юридическим лицам — с 1,7 до 1,5 млн рублей.

Почти все потребительские займы предоставляются онлайн. В целом по рынку доля онлайн-займов в выдаче (с учетом займов предпринимателям) за квартал выросла с 85% до 88%.

В I квартале 2025 года просроченная задолженность свыше 90 дней продолжила сокращаться (это происходит с IV квартала 2023 года) и достигла 27%. В то же время растет уровень просрочки до 90 дней: после кратковременного снижения в конце прошлого года — в I квартале текущего он составил 11,4%. В 2024 году этот показатель в среднем был равен 10,4%.

Такую ситуацию в ЦБ РФ связывают, с одной стороны, с тем, что просроченная задолженность не успевает вызреть в условиях быстрого увеличения портфеля МФО, а с другой — с тем, что МФО маскируют длительную просрочку выдачей проблемному клиенту нового займа с включением просроченных платежей в тело долга. Введение ограничения на количество одновременно действующих «дорогих» краткосрочных займов позволит устранить эту недобросовестную практику, отмечается в обзоре регулятора.